Capital reversals and exchange market pressure: evidence from the autoregressive distributed lag (ARDL) bounds tests

Feridun, Mete (2010) Capital reversals and exchange market pressure: evidence from the autoregressive distributed lag (ARDL) bounds tests. Ekonomska istraživanja (4). pp. 11-21. ISSN 1331-677X

Puni tekst

PDF - Objavljena verzija Restricted to Samo registrirani korisnici Sva prava pridržana. Nije dopušteno niti jedan dio reproducirati ili distribuirati bez prethodnog pismenog odobrenja. Download (295kB)

Sažetak

Članak proučava vezu između pada vrijednosti kapitala i pritiska tržišta valuta u Turskoj u okviru graničnog testiranja autoregresijskog modela s distribuiranim vremenskim pomakom (ARDL) i Grangerove kauzalnosti uz pomoć mjesečnih podataka od 1991:12 do 2006:08. Rezultati pokazuju da se i kapitala nalaze u dugoročnoj ravnoteži s pritiskom valutnog tržišta. Granger testovi kauzalnosti ukazuju na to da postoji kratkoročna i dugoročna kauzalnost koja se kreće od pada vrijednosti kapitala u smjeru pritiska valutnog tržišta ali ne i obrnuto. Takav nalaz empirijski podupire teoriju naglog zastoja.

[error in script]

Tip objekta:	Članak
Mentor:	NIJE ODREĐENO
Dodatne informacije:	4/2010
Ključni pojmovi:	pad vrijednosti kapitala, pritisak valutnog tržišta, Turska, ARDL (autoregresijski model s distribuiranim vremenskim pomakom)
Teme:	3 Društvene znanosti > 33 Ekonomija. Ekonomska znanost > 330 Ekonomija općenito > 330.1 Ekonomska znanost. Osnovni ekonomski pojmovi, teorija. Vrijednost. Kapital. Fondovi > 330.14 Kapital, Fondovi za materijalnu proizvodnju 3 Društvene znanosti > 33 Ekonomija. Ekonomska znanost > 336 Financije. Uključujući: Javne financije. Bankarstvo. Novac > 336.7 Novac. Monetarni sustav. Bankarstvo. Burze > 336.743 Valuta. Fiksni standard
Odjeli:	Odjel za ekonomiju i turizam "Dr. Mijo Mirković"
Datum pohrane:	20 Sep 2012 11:36
Zadnja promjena:	08 Jan 2013 08:02
URI:	http://eknjiznica.unipu.hr/id/eprint/1212

Actions (login required)

Pregledaj stavku